Investir com segurança e foco no longo prazo pode ajudá-lo a ter mais tranquilidade e qualidade de vida no futuro. Entre as alternativas de renda fixa que se adéquam a esse objetivo, vale a pena conhecer o Tesouro IPCA.

Esse investimento possui características que podem auxiliá-lo a unir segurança e retorno acima da inflação. No entanto, é preciso analisar as suas necessidades para entender se o título público está alinhado às suas expectativas.

Quer saber se vale a pena investir no Tesouro IPCA? Continue a leitura e conheça essa alternativa!

O que é o Tesouro IPCA?

Antes de conhecer, especificamente, o Tesouro IPCA, é preciso saber que os títulos públicos do Tesouro Nacional são investimentos de renda fixa. Eles são emitidos para financiar iniciativas e programas do Governo. Ademais, com a criação da plataforma do Tesouro Direto, pessoas físicas puderam investir nesse tipo de título. Entre as alternativas disponíveis, está o Tesouro IPCA. Essa aplicação rende de acordo com as variações do Índice de Preços ao Consumidor Amplo (IPCA), acrescido de uma taxa fixa. Vale destacar que o IPCA é o principal índice de inflação da economia brasileira. Portanto, ao investir no Tesouro IPCA, o seu retorno financeiro sempre será acima da inflação. Dessa forma, o investimento protege seu capital da perda do poder de compra.

Além disso, o Tesouro IPCA é uma alternativa de longo prazo e que pode ter vencimento definido para algumas décadas. Contudo, é possível resgatá-lo antecipadamente, pois o Governo Federal garante a compra do título e disponibiliza o valor ao investidor em um dia útil.

Outros tipos de títulos públicos disponíveis na plataforma do Tesouro Direto são:

● Tesouro Selic: título pós-fixado, cuja remuneração varia com a Selic;

● Tesouro Prefixado: com rentabilidade definida em um percentual anual no momento do aporte.

Como esse título funciona?

Agora que você sabe o que é Tesouro IPCA, vale a pena entender seu funcionamento. Na prática, aportar na alternativa significa investir em um título da dívida pública federal. Dessa forma, o Governo Federal consegue obter crédito por meio do aporte de investidores.

Em troca, o Governo garante a devolução do montante aportado com juros aos investidores. O dinheiro captado pode ser utilizado para financiar diversas atividades, como gastos com saúde, educação e infraestrutura.

Isso significa que o investimento em títulos públicos funciona como um empréstimo. Em relação à remuneração, você aprendeu que o Tesouro IPCA tem retorno composto por duas partes. A primeira é uma taxa variável, que acompanha as mudanças do IPCA.

Também há uma parte fixa, dada por uma taxa acordada no momento do aporte. Essa remuneração híbrida é importante para garantir a rentabilidade real positiva do investimento. Afinal, se o título pagasse apenas a parcela referente ao IPCA, o montante investido seria corrigido pela inflação, sem gerar ganho líquido.

Dessa forma, com o Tesouro IPCA, é possível proteger seu dinheiro dos efeitos da inflação, como a perda do poder de compra ao longo dos anos. Porém, para garantir essa rentabilidade, é preciso manter o investimento na carteira até o vencimento.

Quais são as principais características do Tesouro IPCA?

Conhecer as características do Tesouro IPCA também ajuda a avaliar se o investimento vale a pena. Em relação aos riscos, o título não tem cobertura do Fundo Garantidor de Créditos (FGC). Contudo, ele é considerado uma das aplicações mais seguras do mercado, pois conta com a garantia do próprio Tesouro Nacional.

Pensando nos custos, se o resgate ocorrer antes de 30 dias, é necessário pagar o Imposto sobre Operações Financeiras (IOF). Também há cobrança de Imposto de Renda (IR), que segue a tabela regressiva.

Portanto, quanto mais tempo o seu dinheiro ficar investido, menor é a alíquota. Acima de 720 dias, ela será de 15% sobre o rendimento. Como o desconto do IR ocorre diretamente na fonte, você receberá o total com o imposto já quitado ao resgatar o investimento.

Há ainda a cobrança da taxa de custódia, feita pela bolsa de valores brasileira (B3). A alíquota é anual, cobrada pela B3 para guardar seus títulos públicos.

Já o pagamento da remuneração pode ter características distintas, a depender do título escolhido. Por exemplo, ele pode acontecer na data de vencimento da aplicação — quando você recebe todo o montante aportado acrescido dos juros acumulados no período.

Contudo, é possível obter o pagamento de juros a cada 6 meses, nos títulos que têm cupons semestrais. Nesse caso, você recebe o rendimento nas datas combinadas, mantendo o valor inicial investido. Essa alternativa pode ser interessante para quem visa receber renda passiva.

Quando vale a pena investir?

Após saber o que é, como funciona e quais as principais características do Tesouro IPCA, é possível avaliar se vale a pena investir nesse título. Para isso, você deve considerar o seu perfil de investidor — que está relacionado ao seu apetite ao risco.

Por ser um título de renda fixa com garantia do Governo, ele costuma ser adequado para investidores conservadores e moderados. Mas os arrojados também podem se beneficiar do investimento, que pode ser útil para a diversificação da carteira.

Também é preciso pensar nos seus objetivos. Embora o Tesouro IPCA possa ser resgatado a qualquer momento, como você viu, a taxa de remuneração só é garantida no vencimento. Assim, se você fizer um resgate antecipado, poderá ter prejuízos, pois ele se expõe à marcação a mercado.

Dessa forma, o investimento pode valer a pena se você deseja proteger seu capital contra as perdas causadas pela inflação e se você tem objetivos de longo prazo — que se alinhem ao vencimento do título.

Como investir no Tesouro IPCA?

Se você acredita que vale a pena investir no Tesouro IPCA, o primeiro passo é abrir conta em uma corretora de valores. Dessa forma, você terá acesso aos títulos e poderá fazer os aportes com segurança.

Ao escolher o título, confira o vencimento, a taxa acordada e o fluxo de remuneração. Então transfira o dinheiro para a sua conta na corretora e faça a aplicação. Por fim, se quiser impulsionar a construção do patrimônio, considere fazer aportes mensais.

Com essas informações, você pode começar a avaliar se vale a pena investir no Tesouro IPCA. Lembre-se de considerar seu perfil e objetivos para fazer investimentos conscientes e construir uma carteira sólida e diversificada. Ficou com alguma dúvida? Entre em contato com a Messem e converse com um assessor de investimentos!